Khác biệt giữa 2 công thức tính tỷ giá kỳ hạn ở Việt Nam và công thức gốc của John Hull

Fo = So x e(r-rf)T với  r là lãi suất đồng nội tệ (VND) , rf là lãi suất đồng ngoại tệ (USD)

trong khi đó công thức của NHNN là công thức điểm kỳ hạn :

F = S +  S [ R(VND) – R (Ngte ) ] xT

                           [1- R(ngte)]

Liệu công thức của NHNN là tính theo kiểu lãi đơn phải không ? trong khi đó công thức của John Hull thì sử dụng lãi kép ?

Làm thế nào để chứng minh công thức áp dụng tại việt nam tương tự như công thức gốc của John Hull ? và công thức tính giá trị hợp đồng kỳ hạn của John Hull thì Viet Nam chưa có :
f = So x e-rfT – K x e-rT    

Rất mong nhận được sự tư vấn của các anh/chị .
Xin cám ơn

Advertisements

Trả lời

Mời bạn điền thông tin vào ô dưới đây hoặc kích vào một biểu tượng để đăng nhập:

WordPress.com Logo

Bạn đang bình luận bằng tài khoản WordPress.com Đăng xuất / Thay đổi )

Twitter picture

Bạn đang bình luận bằng tài khoản Twitter Đăng xuất / Thay đổi )

Facebook photo

Bạn đang bình luận bằng tài khoản Facebook Đăng xuất / Thay đổi )

Google+ photo

Bạn đang bình luận bằng tài khoản Google+ Đăng xuất / Thay đổi )

Connecting to %s